Eingeschränkte Nicht Qualifizierte Aktienoptionen

Nicht qualifizierte Aktienoptionen Ausübungsoptionen, um Unternehmensbestände zu unterhalb des Marktpreises zu kaufen, löst eine Steuerrechnung aus. Wie viel Steuern zahlen Sie, wenn Sie den Vorrat verkaufen, hängt davon ab, wenn Sie es verkaufen. Ein Weg, um Mitarbeiter zu belohnen Eine Strategie Unternehmen nutzen, um Mitarbeiter zu belohnen, ist ihnen Optionen, um eine bestimmte Menge der companyrsquos Lager für einen Festpreis nach einer definierten Zeit zu erwerben. Die Hoffnung ist, dass bis zu dem Zeitpunkt, in dem die Arbeitnehmerquoten Optionen vestmdashthat ist, zu dem Zeitpunkt, dass der Mitarbeiter tatsächlich die Optionen ausüben kann, um Aktien zu kaufen, wenn der Marktpreis der Aktie gestiegen ist, so dass der Mitarbeiter die Aktie für weniger als die Aktueller Marktpreis. Wenn Sie eine Exekutive besuchen, können einige der Optionen, die Sie von Ihrem Arbeitgeber erhalten, nicht qualifizierte Aktienoptionen sein. Dies sind Optionen, die sich für die günstigere steuerliche Behandlung für Incentive Stock Options qualifizieren. In diesem Artikel, yoursquoll lernen die steuerlichen Auswirkungen der Ausübung nicht qualifizierte Aktienoptionen. Letrsquos gehen davon aus, dass Sie Optionen auf Aktien erhalten, die aktiv auf einem etablierten Markt wie dem NASDAQ gehandelt werden, aber dass die Optionen selbst arenrsquot gehandelt werden. Der Steuerfisch ist, dass, wenn Sie die Optionen zum Kauf von Aktien (aber nicht vor) ausüben, haben Sie steuerpflichtige Einkommen gleich der Differenz zwischen dem Aktienkurs durch die Option und den Marktpreis der Aktie gesetzt. In Steuer-Lingo, das heißt das Ausgleichselement. Vergütungselement Das Vergütungselement ist grundsätzlich die Höhe des Abschlags, den Sie erhalten, wenn Sie die Aktie zum Optionsausübungspreis anstatt zum aktuellen Marktpreis kaufen. Sie berechnen das Vergütungselement, indem Sie den Ausübungspreis vom Marktwert abziehen. Der Marktwert der Aktie ist der Aktienkurs am Tag der Ausübung Ihrer Optionen, um die Aktie zu kaufen. Sie können den Durchschnitt der hohen und niedrigen Preise verwenden, die der Bestand an diesem Tag handelt. Der Ausübungspreis ist der Betrag, den Sie die Aktie nach Ihrer Optionsvereinbarung kaufen können. Und herersquos der Kicker: Ihr Unternehmen muss das Ausgleichselement als Ergänzung zu Ihrem Lohn auf Ihrem Formular W-2 im Jahr, in dem Sie die Optionen ausüben, melden. Dies bedeutet, dass die IRS weiß alles über Ihren Windfall, und behandelt es als, Entschädigung Einkommen, genau wie Ihr Gehalt. Sie schulden Einkommensteuer und Sozialversicherung und Medicare Steuern auf die Vergütung Element. Wann muss ich Steuern zahlen auf meine Optionen Erste Sachen zuerst: Sie donrsquot müssen jede Steuer zahlen, wenn yoursquore diese Optionen gewährt hat. Wenn Sie eine Optionsvereinbarung erhalten, die Ihnen erlaubt, 1.000 Aktien des Unternehmensbestandes zu erwerben, wurde Ihnen die Möglichkeit eingeräumt, Aktien zu erwerben. Dieser Zuschuss selbst ist nicht steuerpflichtig. Itrsquos nur, wenn Sie tatsächlich üben diese Optionen und wenn Sie später verkaufen die Aktie, die Sie gekauft haben, dass Sie steuerpflichtige Transaktionen haben. Wie Sie Ihre Aktienoptionsgeschäfte melden, hängt von der Art der Transaktion ab. In der Regel fallen steuerpflichtige Nonqualified Stock Option Transaktionen in vier mögliche Kategorien: Sie üben Ihre Option zum Kauf der Aktien und Sie halten auf die Aktien. Sie üben Ihre Option, die Aktien zu erwerben, und dann verkaufen Sie die Aktien am selben Tag. Sie üben die Option, die Aktien zu kaufen, dann verkaufen Sie sie innerhalb eines Jahres oder weniger nach dem Tag, den Sie sie gekauft haben. Sie üben die Option, die Aktien zu kaufen, dann verkaufen Sie sie mehr als ein Jahr nach dem Tag, den Sie gekauft haben. Jedes dieser vier Szenarien hat seine eigenen Steuerfragen, wie die folgenden vier Steuerbeispiele zeigen. 1. Sie üben Ihre Option aus, die Aktien zu erwerben und zu halten. In dieser Situation üben Sie Ihre Option zum Kauf der Aktien aus, aber Sie verkaufen die Aktien nicht. Ihr Ausgleichselement ist die Differenz zwischen dem Ausübungspreis (25) und dem Marktpreis (45) an dem Tag, an dem Sie die Option ausgeübt haben und die Aktie gekauft haben, mal die Anzahl der Aktien, die Sie gekauft haben. 45 minus 25 20 x 100 Aktien 2.000 20 mal 100 Aktien 2.000 Ihr Arbeitgeber enthält die Vergütung (2.000) in Feld 1 (Lohn) Ihrer 2016 Form W-2. Warum ist es berichtet über Ihre W-2 Weil itrsquos ldquocompensationrdquo für Sie, genau wie Ihr Gehalt. Also, obwohl du noch keinen wirklichen Gewinn aus dem Verkauf der Aktien gesehen hast, besteuerte deine Besatzung immer noch auf dem Vergütungselement, so als hättest du einen Bonus von 2000 erhalten. Was ist, wenn aus irgendeinem Grund das Ausgleichselement nicht in Box 1 enthalten ist. Itrsquos gilt weiterhin als Teil Ihres Lohnes, also müssen Sie es zu Form 1040, Zeile 7 hinzufügen, wenn Sie Ihre Steuererklärung für das Jahr ausfüllen, in dem Sie die Option ausüben. 2. Sie üben Ihre Option aus, um die Aktien zu erwerben und verkaufen sie dann am selben Tag. Wie im vorherigen Beispiel ist das Ausgleichselement 2.000, und Ihr Arbeitgeber wird 2.000 Einkommen auf Ihrem 2016 Form W-2 enthalten. Wenn sie nicht, müssen Sie es zu Form 1040, Zeile 7 hinzufügen, wenn Sie Ihre 2016 Steuererklärung ausfüllen. Als nächstes müssen Sie den tatsächlichen Verkauf der Aktie auf Ihrem 2016 Zeitplan D, Kapitalgewinne und Verluste, Teil I zu melden. Weil Sie die Aktie verkauft haben, nachdem Sie es gekauft haben, gilt der Verkauf als kurzfristig (das heißt, Sie besessen Die Aktie für ein Jahr oder weniger als ein Tag in diesem Fall). In diesem Beispiel ist das erworbene Datum 6302016 und das Datum verkauft ist auch 6302016. Dann müssen Sie feststellen, ob Sie einen Gewinn oder Verlust haben. In diesem Beispiel beträgt die Kostenbasis Ihrer Aktien 4.500 und der Verkaufspreis beträgt 4.490. Die 10 (von der Kommission), ist Ihr kurzfristiger Kapitalverlust. Wie haben wir diese Beträge ermittelt Die Kostenbasis ist Ihre ursprüngliche Kosten (der Wert der Aktie, bestehend aus dem, was Sie bezahlt haben, plus das Vergütungselement, das Sie als Ausgleichsentschädigung auf Ihrem 2016 Formular 1040 melden müssen). Die Kostenbasis ist daher der tatsächliche Preis pro Aktie mal die Anzahl der Aktien (25 x 100 2.500) zuzüglich der 2.000 der Entschädigung, die auf Ihrem 2016 Formular W-2 gemeldet wurde. Daher beträgt die Gesamtkostenbasis Ihrer Aktie 4.500 (2.500 2.000). Der Verkaufspreis ist der Marktpreis am Tag des Verkaufs (45) der Anzahl der verkauften Aktien (100), was 4500 entspricht. Dann subtrahieren Sie alle Provisionen, die für den Verkauf bezahlt werden (10, in diesem Beispiel), um zu 4.490 als Ihr endgültiger Verkaufspreis zu kommen. Yoursquoll erhalten wahrscheinlich eine 2016 Form 1099-B von der Broker, die Ihre Option Kauf und Verkauf behandelt. Diese Form sollte 4.490 als Ihr Erlös aus dem Verkauf zeigen. Subtrahieren Sie Ihren Verkaufspreis (4.490) von Ihrer Kostenbasis (4.500), Sie erhalten einen Verlust von 10. Denken Sie daran, Sie tatsächlich kam gut voran (auch nach Steuern) seit Sie verkauft Lager für 4.490 (nach Zahlung der 10 Provision), dass Sie Für nur 2.500 gekauft. 3. Sie üben die Möglichkeit aus, die Aktien zu erwerben und sie dann innerhalb eines Jahres oder weniger nach dem Tag, an dem Sie sie gekauft haben, zu verkaufen. Auch hier gilt das Ausgleichselement von 2.000 (berechnet wie in den vorangegangenen Beispielen) als steuerpflichtiges Einkommen und sollte in Feld 1 Ihres Formulars W-2 enthalten sein. Wenn nicht, müssen Sie es zu Form 1040, Zeile 7 hinzufügen, wenn Sie Ihre 2016 Steuererklärung ausfüllen. Weil Sie die Aktie verkauft haben, müssen Sie den Verkauf auf Ihrem 2016 Schedule D melden. Der Aktienverkauf gilt als kurzfristige Transaktion, weil Sie die Aktie weniger als ein Jahr besaßen. In diesem Beispiel ist das erworbene Datum 6302016, das verkaufte Datum 12152016, der Verkaufspreis beträgt 4.990 und die Kostenbasis beträgt 4.500. Der kurzfristige Kapitalgewinn ist der Unterschied von 490 (4.900-4.500). Wie haben wir diese Zahlen erhalten Der Verkaufspreis (4.990) ist der Marktpreis zum Zeitpunkt des Verkaufs (50) mal die Anzahl der verkauften Aktien (100) oder 5.000, abzüglich der Provisionen, die Sie bei der Verkäufe bezahlt haben (10). Das Formular 1099-B vom Vermittler, der Ihren Verkauf behandelt, sollte 4.990 als Erlös aus Ihrem Verkauf berichten. Die Kostenbasis ist der tatsächliche Preis, den Sie pro Aktie gezahlt haben, die Anzahl der Aktien (25 mal 100 2.500) plus das Ausgleichselement von 2.000 für insgesamt 4.500. So ist der Gewinn 490, der Unterschied zwischen Ihrer Basis und dem Verkaufspreis und wird als kurzfristiger Kapitalgewinn bei Ihrem gewöhnlichen Einkommensteuersatz besteuert. 4. Sie üben die Option, die Aktien zu kaufen, dann verkaufen sie mehr als ein Jahr nach dem Tag, den Sie gekauft haben. Marktpreis auf 6302011 Kommission bezahlt zum Verkauf: Anzahl der Aktien: Das Ausgleichselement der 2.000 ist das gleiche wie in den vorangegangenen Beispielen und sollte in Feld 1 Ihrer W-2 für 2011 (das Jahr, das Sie die Optionen zum Kauf ausgeübt haben) Die Aktie.) Weil diese Transaktion in einem früheren Jahr aufgetreten ist, müssen Sie zahlen Steuern auf die Vergütung Element wieder itrsquos jetzt als Teil Ihrer Kosten Basis Kaufpreis für die Aktie. Sie müssen dann den Verkauf der Aktie auf Ihrem 2016 Schedule D, Teil II melden, weil itrsquos eine langfristige Transaktion Sie besaß die Aktie für fast 18 Monate. Wie im vorigen Beispiel beträgt der Aktienverkäufe 490, in gleicher Weise berechnet (4.990 Verkaufspreis - 4.500 Kostenbasis). Aber jetzt ist der 490-Gewinn ein langfristiger Gewinn, also musst du nur die Steuer auf die Kapital-Gewinn-Rate zahlen, die wahrscheinlich viel niedriger sein wird als dein regelmäßiges Einkommen - Dinge, an die man sich erinnern kann, wenn gewährte Aktienoptionen Wenn Sie nicht qualifiziert sind Aktienoptionen, erhalten Sie eine Kopie der Optionsvereinbarung von Ihrem Arbeitgeber und lesen Sie es sorgfältig. Ihr Arbeitgeber ist verpflichtet, Abrechnungssteuern auf das Ausgleichselement zu verweigern, aber gelegentlich passiert das nicht richtig. In einem Fall, den wir kennen, hat eine Mitarbeiter-Abrechnungsabteilung keine Bundes - oder Landeseinkommenssteuer zurückgehalten. Er hat seine Optionen ausgeübt, indem er 7.000 bezahlt und die Aktie am selben Tag für 70.000 verkauft hat, dann alle Erlöse (plus zusätzlich Bargeld) auf den Deal verwendet, um ein 80.000 Auto zu kaufen, so dass sehr wenig Geld auf der Hand. Kommen Steuer Rückkehr Zeit im folgenden Jahr war er extrem beunruhigt zu erfahren, dass er Steuern auf die Ausgleich Element von 63.000 verdiente. Donrsquot lass es dir passieren. Die Arbeitgeber müssen die Einnahmen aus einer Ausübung von nichtqualifizierten Aktienoptionen in Feld 12 des Formulars W-2 aus dem Jahr 2016 mit dem Code ldquoV. rdquo melden. Das Ausgleichselement ist bereits in den Feldern 1, 3 (falls zutreffend) und 5 enthalten, ist aber auch In Feld 12 gesondert ausgewiesen, um die Höhe der Entschädigung, die sich aus einer nicht qualifizierten Aktienoption ergibt, klar darzustellen. TurboTax Premier Edition bietet zusätzliche Hilfe bei Investitionen und kann Ihnen helfen, die besten Ergebnisse unter dem Steuerrecht zu erhalten. Von Aktien und Anleihen zu Mieteinnahmen, TurboTax Premier hilft Ihnen, Ihre Steuern richtig gemacht Der oben genannte Artikel ist beabsichtigt, allgemeine finanzielle Informationen zur Verfügung zu stellen, um ein breites Segment der Öffentlichkeit zu erziehen, es gibt keine persönliche Steuer-, Investitions-, Rechts - oder sonstige Geschäfte Und professionelle Beratung. Bevor Sie irgendwelche Maßnahmen ergreifen, sollten Sie immer die Hilfe eines Profis suchen, der Ihre besondere Situation für die Beratung über Steuern, Ihre Investitionen, das Gesetz oder andere Geschäfts - und Berufsangelegenheiten kennt, die Sie und Ihr Geschäft betreffen. Wichtige Angebotsdetails und Angaben TURBOTAX ONLINEMOBILE Versuchen Sie es für FreePay, wenn Sie Datei: TurboTax online und mobile Preise basieren auf Ihrer steuerlichen Situation und variiert je nach Produkt. Absolute Zero 360 Föderal (1040EZ1040A) 43 360 Staatsangebot nur mit TurboTax erhältlich Federal Free Edition Angebot kann jederzeit ohne vorherige Ankündigung ändern oder beenden. Die tatsächlichen Preise werden zum Zeitpunkt der Druck - oder E-Datei bestimmt und können ohne vorherige Ankündigung geändert werden. Einsparungen und Preisvergleiche auf Basis der voraussichtlichen Preiserhöhung im März erwartet. Sonderrabatt-Angebote gelten nicht für mobile In-App-Käufe. TurboTax Self-Employed ExpenseFinder: ExpenseFindertrade ist das ganze Jahr über als Feature von QuickBooks Self-Employed (verfügbar mit TurboTax Self-Employed, siehe die ldquoQuickBooks Self-Employed Angebot mit TurboTax Self-Employedrdquo Details unten.) ExpenseFindertrade erwartet Ende Januar (Ende Februar Für mobile app). ExpenseFindertrade nicht verfügbar bei TurboTax Selbstständig für Personen mit bestimmten Arten von Aufwendungen und steuerlichen Situationen, einschließlich der Bezahlung von Vertragspartnern oder Mitarbeitern, Heimbüro oder Fahrzeug tatsächlichen, Inventar, selbstständige Krankenversicherung oder Ruhestand, Vermögensabschreibung, Verkauf von Eigentum oder Fahrzeuge, und Landwirtschaftliches Einkommen. Die Verfügbarkeit der historischen Transaktionen für den Import kann je nach Finanzinstitut variieren. Nicht verfügbar für alle Finanzinstitute oder alle Kreditkarten. QuickBooks Self-Employed-Angebot mit TurboTax Self-Employed: Datei Ihre 2016 TurboTax Self-Employed Rückkehr von 41817 und erhalten Sie Ihr kostenloses Abonnement für QuickBooks Self-Employed bis 43018. Aktivierung erforderlich. Melden Sie sich bei QuickBooks an Self-Employed von 71517 über mobile app oder bei selfemployed. intuitturbotax E-Mail-Adresse für die Aktivierung und Anmeldung verwendet. Angebot gültig nur für neue QuickBooks Selbständige Kunden. Siehe QuickBooks zum Preisvergleich. Wenn Sie TurboTax Self-Employed verwenden, um Ihre 2017 Steuern einzureichen, haben Sie die Möglichkeit, Ihr QuickBooks Self-Employed-Abonnement zu erneuern. Wenn Sie TurboTax Self-Employed von 41818 nicht erwerben, haben Sie die Möglichkeit, Ihr QuickBooks Self-Employed-Abonnement um 43018 für ein weiteres Jahr zum jeweils aktuellen Jahresabonnement zu verlängern. Sie können Ihr Abonnement jederzeit innerhalb des QuickBooks Self-Employed Abrechnungsbereichs kündigen. Bezahlt sich selbst (TurboTax Self-Employed): Schätzungen auf der Grundlage der abzugsfähigen Betriebskosten, die auf die Selbstbeschäftigungssteuer-Ertragsrate (1537) für das Steuerjahr 2016 berechnet werden. Die tatsächlichen Ergebnisse variieren je nach Ihrer steuerlichen Situation. Jederzeit, überall: Internet-Zugang erforderlich Standard-Nachricht und Datenraten gelten für den Download und verwenden mobile app. Schnellste Erstattung möglich: Schnellste Steuerrückerstattung mit E-Datei und Einzahlungssteuererstattung Zeitrahmen variieren. Bezahlen Sie für TurboTax aus Ihrer Bundesrückerstattung: Eine X. XX Rückerstattungsverarbeitungsgebühr gilt für diese Zahlungsmethode. Preise können ohne vorherige Ankündigung geändert werden. TurboTax Expert Hilfe, Steuerberatung und SmartLook: Inbegriffen mit Deluxe, Premier und Self-Employed (per Telefon oder auf dem Bildschirm) nicht in der Federal Free Edition enthalten (aber für den Kauf mit dem Plus Bundle). 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Allgemeine Geschäftsbedingungen können variieren und können ohne vorherige Ankündigung geändert werden. 1 Bestseller Steuer-Software: Basierend auf aggregierten Verkaufsdaten für alle Steuerjahr 2015 TurboTax Produkte. Am populärsten: TurboTax Deluxe ist unser populärstes Produkt unter TurboTax Online-Benutzern mit komplexeren steuerlichen Situationen. CompleteCheck: Überdacht unter den TurboTax genaue Berechnungen und maximale Rückerstattung Garantien. TURBOTAX CDDOWNLOAD SOFTWARE TurboTax CDDownload Produkte: Preis beinhaltet Steuervorbereitung und Druck von Bundessteuererklärungen und kostenlose Bundes-E-Datei von bis zu 5 Bundessteuererklärungen. Zusätzliche Gebühren gelten für e-filing staatliche Rückgaben. E-Datei Gebühren gelten nicht für New York Staatsrenditen gelten. Einsparungen und Preisvergleich auf der voraussichtlichen Preiserhöhung im März erwartet. Preise können ohne vorherige Ankündigung geändert werden. Schnellste Erstattung möglich: Schnellste Steuerrückerstattung mit E-Datei und Einzahlungssteuererstattung Zeitrahmen variieren. Bezahlen Sie für TurboTax aus Ihrer Bundesrückerstattung: Eine X. XX Rückerstattungsverarbeitungsgebühr gilt für diese Zahlungsmethode. Preise können ohne vorherige Ankündigung geändert werden. Dieser Vorteil ist mit TurboTax Federal Produkten außer TurboTax Business erhältlich. Über unsere TurboTax Produkt-Experten: Kundenservice und Produkt-Support variieren je nach Jahreszeit. Über unsere credentialed Steuerexperten: Live Steuerberatung über Telefon ist mit Premier und Home Business Gebühren gelten für Basic und Deluxe Kunden enthalten. Staatliche Steuerberatung ist kostenlos. Service, Erfahrungsniveau, Betriebsstunden und Verfügbarkeit variieren und unterliegen Einschränkungen und ändern sich ohne vorherige Ankündigung. Nicht verfügbar für TurboTax Business Kunden. 1 Bestseller Steuer-Software: Basierend auf aggregierten Verkaufsdaten für alle Steuerjahr 2015 TurboTax Produkte. Datenimport: Import von Finanzdaten von teilnehmenden Unternehmen. Quicken und QuickBooks Import nicht verfügbar mit TurboTax auf einem Mac installiert. Importe von Quicken (ab 2015) und QuickBooks Desktop (2011 und höher) beide Windows nur. Quicken Import nicht verfügbar für TurboTax Business. Quicken Produkte von Quicken Inc. Quicken Import unterliegen Änderungen. Exercising Nonqualified Stock Optionen Was Sie wissen müssen, wenn Sie nicht qualifizierte Aktienoptionen ausüben. Ihre nicht qualifizierte Aktienoption gibt Ihnen das Recht, Aktien zu einem bestimmten Preis zu kaufen. Sie üben dieses Recht aus, wenn Sie Ihren Arbeitgeber über Ihren Kauf gemäß den Bedingungen der Optionsvereinbarung benachrichtigen. Die genauen steuerlichen Konsequenzen der Ausübung einer nicht qualifizierten Aktienoption hängen von der Art der Ausübung der Option ab. Aber im Allgemeinen youll Bericht Ausgleich Einkommen gleich dem Schnäppchen Element zum Zeitpunkt der Übung. Hinweis: Die hier beschriebenen Regeln gelten, wenn die Aktie bei Erhalt der Ware ausgeübt wird. Im Allgemeinen ist Lagerbestand, wenn Sie ein uneingeschränktes Recht haben, es zu verkaufen, oder Sie können Ihren Job beenden, ohne den Wert des Bestandes aufzugeben. Sehen Sie, wenn Vorrat vorhanden ist. Wenn die Aktie nicht ausgeübt wird, wenn Sie die Option ausüben, wenden Sie die Regeln für beschränkte Bestände an, die im Kauf Arbeitgeber Stock und Abschnitt 83b Wahl beschrieben sind. Schnäppchenelement Das Schnäppchenelement bei der Ausübung einer Option ist die Differenz zwischen dem Wert der Aktie am Ausübungszeitpunkt und dem für die Aktie gezahlten Betrag. Beispiel: Sie haben eine Option, die Ihnen das Recht gibt, 1.000 Aktien der Aktie für 15 pro Aktie zu kaufen. Wenn Sie die gesamte Option zu einem Zeitpunkt ausüben, in dem der Wert der Aktie 40 pro Aktie beträgt, beträgt das Schnäppchenelement 25.000 (40.000 minus 15.000). Der Wert der Aktie ist ab dem Zeitpunkt der Ausübung zu bestimmen. Für börsennotierte Aktien wird der Wert in der Regel als der Durchschnitt zwischen den hohen und niedrigen gemeldeten Verkäufen für diesen Zeitpunkt bestimmt. Für privat gehaltene Unternehmen muss der Wert durch andere Mittel bestimmt werden, vielleicht unter Bezugnahme auf die jüngsten privaten Transaktionen im Unternehmensbestand oder eine Gesamtbeurteilung des Unternehmens. Schnäppchenelement als Ertrag Das Schnäppchenelement bei der Ausübung einer Option für Leistungen gilt als Entschädigungseinkommen. Im obigen Beispiel würden Sie 25.000 Einkommen melden, so als ob die Firma Ihnen einen Bargeldbonus von 25.000 bezahlt hätte. Sie dürfen diesen Betrag nicht als Kapitalgewinn behandeln. Die Höhe der Steuer youll bezahlen hängt von Ihrer Steuerklasse. Wenn der gesamte Betrag in die 30 Klammer fällt, zum Beispiel, youll zahlen 7.500 (plus jede staatliche oder lokale Einkommensteuer). Wenn Sie eine große Option ausüben, ist es wahrscheinlich, dass einige der Einkommen in eine höhere Steuerhalterung als Ihre übliche einsteigen wird. Die wichtige Sache, um vor der Zeit zu konzentrieren, wenn möglich ist, dass Sie dieses Einkommen melden müssen, und zahlen die Steuer, auch wenn Sie nicht verkaufen die Aktie. Sie havent erhielt irgendwelche Bargeld in der Tat, Sie zahlten Bargeld, um die Wahl auszuüben, aber Sie müssen immer noch mit zusätzlichen Bargeld, um die IRS zu bezahlen. Dies ist ein Grund, warum die Vorplanung für den Umgang mit Optionen wichtig ist. Einbehalt Wenn Sie ein Angestellter sind (oder waren ein Angestellter, wenn Sie die Option erhalten), ist das Unternehmen verpflichtet, zurückzuhalten, wenn Sie Ihre Option ausüben. Natürlich muss die Verrechnungspflicht in bar erfüllt sein. Die IRS nicht akzeptieren Aktien von Aktien Es gibt verschiedene Möglichkeiten, das Unternehmen kann die Einbeziehung Anforderung zu behandeln. Die häufigste ist einfach zu verlangen, dass Sie die Einbehaltungsbetrag in bar zahlen, wenn Sie die Option ausüben. Beispiel: Sie üben eine Option zum Kauf von 1.000 Aktien für 15 pro Aktie, wenn theyre im Wert von 40 pro Aktie. Die Firma verlangt, dass Sie 15.000 (den Ausübungspreis für die Aktie) plus 9.000 bezahlen, um staatliche und föderale Einbehaltsanforderungen zu decken. Der gezahlte Betrag muss die Bundes - und Landeseinkommensteuereinziehung und den Arbeitnehmeranteil der Erwerbssteuer abdecken. Der Betrag, der als Einkommensteuerabzug gezahlt wird, wird ein Kredit gegen die Steuer sein, die Sie schulden, wenn Sie das Einkommen am Ende des Jahres melden. Seien Sie vorbereitet: die Menge der Zurückhaltung erforderlich nicht unbedingt groß genug, um den vollen Betrag der Steuer zu decken. Sie können am 15. April die Steuer abgeben, auch wenn Sie sich zum Zeitpunkt der Ausübung der Option zurückbehalten haben, weil der Verrechnungsbetrag lediglich eine Schätzung der tatsächlichen Steuerpflicht ist. Nicht-Angestellte Wenn Sie einen Angestellten der Firma, die die Option gewährt hat (und werent ein Angestellter, wenn Sie die Option erhielten), Zurückbehalt gelten nicht, wenn Sie es ausüben. Das Einkommen sollte Ihnen auf Formular 1099-MISC statt Form W-2 gemeldet werden. Denken Sie daran, dass dies eine Entschädigung für Dienstleistungen ist. Im Allgemeinen unterliegt dieses Einkommen der Selbständigkeitssteuer sowie der Bundes - und Landeseinkommenssteuer. Basis und Haltezeit Es ist wichtig, den Überblick über Ihre Basis zu halten, da dies bestimmt, wie viel Gewinn oder Verlust Sie berichten, wenn Sie den Bestand verkaufen. Wenn Sie eine nicht qualifizierte Option ausüben, ist Ihre Basis gleich der Menge, die Sie für die Aktie bezahlt haben, sowie die Höhe des Einkommens, das Sie für die Ausübung der Option melden. In dem Beispiel, das wir verwendet haben, wäre Ihre Basis 40 pro Aktie. Wenn Sie die Aktie zu einem späteren Zeitpunkt für 45 pro Aktie verkaufen, wird Ihr Gewinn nur 5 pro Aktie sein, obwohl Sie nur 15 pro Aktie für die Aktie bezahlt haben. Der Gewinn wird Kapitalgewinn, nicht Kompensationseinkommen. Für bestimmte begrenzte Zwecke (insbesondere im Rahmen der Wertpapiergesetze) werden Sie so behandelt, als ob Sie die Aktie während des Zeitraums, in dem Sie die Option gehalten haben, besessen haben. Aber diese Regel gilt nicht, wenn Sie festlegen, welche Kategorie von Gewinn oder Verlust Sie haben, wenn Sie den Bestand verkaufen. Sie müssen von dem Datum an beginnen, an dem Sie die Aktie gekauft haben, indem Sie die Option ausüben, und halten Sie für mehr als ein Jahr, um langfristigen Kapitalgewinn zu erhalten. Andere Ausübungsmethoden Die obige Beschreibung geht davon aus, dass Sie Ihre nicht qualifizierte Option durch Barzahlung ausgeübt haben. Es gibt zwei andere Methoden der Ausübung von Optionen, die manchmal verwendet werden. Eines ist die so genannte bargeldlose Ausübung einer Option. Die andere beinhaltet die Verwendung von Aktien, die Sie bereits besitzen, um den Ausübungspreis unter der Option zu bezahlen. Diese Methoden und ihre steuerlichen Konsequenzen sind in den folgenden Seiten beschrieben. Was sind beschränkte Bestände 038 Restricted Stock Units (RSUs) Restricted Stock und Restricted Stock Units (RSUs) haben sich für viele Firmen, die Mitarbeiter mit belohnen möchten, eine beliebte Wahl Ein Anteil des Eigentums an der Gesellschaft ohne die administrative Komplexität der traditionellen Aktienoptionspläne. Eingeschränkte Aktienpläne haben sich als vorteilhafter als ihre traditionellen Pendants in dem Sinne gezeigt, dass es nicht möglich ist, dass die Aktie wertlos wird, wie es für Optionen oder Rechte gilt. Aber während beschränkte Aktien und RSUs in vielerlei Hinsicht ähnlich sind, neigen die meisten Arbeitgeber dazu, RSUs zu bevorzugen. Dies ist, weil sie es Unternehmen ermöglichen, die Ausgabe von tatsächlichen Aktien an die Teilnehmer für einen Zeitraum von Zeit zu verschieben. Was ist eingeschränkt Stock Restricted Stock ist Lager, die, wie der Name schon sagt, mit gewissen Einschränkungen für seine Ausgabe und Verkauf durch den Arbeitgeber kommt. Diese Art von Aktien sollte nicht mit der anderen Kategorie von beschränkten Wertpapieren verwechselt werden, die an Führungskräfte nach SEC Rule 144 ausgegeben werden, was den Insiderhandel verbietet. Eingeschränkte Bestände können an jede Art von Arbeitnehmer in einer Gesellschaft ausgegeben werden, und ihre Erteilung und Verwaltung unterliegen nicht der Regel 144 an sich. Allerdings ist die beschränkte Aktie eine gesonderte Einheit aus qualifizierten Ruhestandsplänen, wie z. B. ein 401k. Die unter die ERISA-Vorschriften fallen. Es erhält keine steuerbegünstigte Behandlung jeglicher Art, wie es qualifizierte Pläne gibt. Struktur und Zweck Beschränkte Bestände werden einem Mitarbeiter am Stichtag in ähnlicher Weise wie bei traditionellen Aktienoptionsplänen gewährt. Allerdings hat die beschränkte Aktie nicht über eine Ausübung Feature der Aktie ist in der Regel von der Firma beibehalten, bis seine Wartezeitplan abgeschlossen ist. Restricted Stock wird als ldquofull-value grant, rdquo klassifiziert, was bedeutet, dass die Aktien den vollen Wert der Aktie zum Zeitpunkt der Erteilung haben. Eingeschränkte Bestände ähneln traditionellen, nicht qualifizierten Plänen, da dem Mitarbeiter ein erhebliches Verfallrisiko besteht. Werden die Anforderungen des Spielplans nicht erfüllt, so verliert der Mitarbeiter den Bestand an den Arbeitgeber zurück. Vesting Schedule Arbeitgeber stellen beschränkte Aktien als Mittel zur Motivierung der Mitarbeiter, um bestimmte Unternehmensziele zu erreichen. Es gibt in der Regel drei Arten von Ausübungsbedingungen für beschränkte Bestände: Employee Tenure. Viele beschränkte Aktienpläne verlangen lediglich, dass der Arbeitnehmer für einen bestimmten Zeitraum in der Gesellschaft beschäftigt ist, z. B. drei bis fünf Jahre. Die Leistung der Mitarbeiter . Einige Ausübungspläne zahlen sich bei der Erfüllung bestimmter Unternehmensziele aus, wie etwa die Entwicklung eines neuen Produkts oder die Erreichung einer bestimmten Produktionsschwelle. Beschleunigte Weste. Beschleunigte Weste kann verwendet werden, wenn das Unternehmen insolvent oder bankrott wird (so dass der Mitarbeiter zumindest etwas erhalten kann, bevor der Bestandswert wertlos wird) oder der Mitarbeiter stirbt oder deaktiviert wird. Einige Spielpläne kombinieren diese Features. Zum Beispiel könnte eine Firma einen vierjährigen Spielplan anbieten, der beschleunigt, wenn der Mitarbeiter bestimmte Ziele oder Aufgaben erfüllen würde. Die Ausübungspläne für beschränkte Lager spiegeln die von qualifizierten Gewinnbeteiligungsplänen und können entweder ldquocliffrdquo oder ldquogradedrdquo bei der employerrsquos Diskretion sein. Cliff Vesting ist eine Vereinbarung, bei der der Mitarbeiter alle Aktien nach einer gewissen Zeitspanne, z. B. fünf Jahre, sofort erhält. Grading Vesting regelmäßig entfernt die Beschränkungen für einen Teil der Aktien über einen festgelegten Zeitraum ndash zum Beispiel, 20 der Aktien einmal pro Jahr über einen Zeitraum von fünf Jahren ab dem Zeitpunkt der Gewährung. Besteuerung von Restricted Stock wie bei nicht qualifizierten Aktienoptionen. Beschränkte Bestände werden nicht zum Zeitpunkt der Gewährung (oder Übung, da gibt es keine Übung Feature hier) besteuert. Der Wert der beschränkten Aktien wird voll steuerpflichtig, wenn sie sich ergeben, wenn kein zusätzliches Verfallrisiko besteht und der Mitarbeiter einen konstruktiven Erhalt der Aktien erhält. Der Betrag, der besteuert wird, entspricht der Anzahl der Aktien, die am Ausübungszeitpunkt multipliziert werden, multipliziert mit dem Schlusskurs der Aktie. Dieser Betrag wird dem Arbeitnehmer als Entschädigung zu ordentlichen Ertragsraten besteuert, unabhängig davon, ob der Arbeitnehmer die Aktien unverzüglich verkauft oder die Aktie für einen bestimmten Zeitraum hält. Abrechnungssteuern ndash einschließlich Staat, lokal, Sozialversicherung und Medicare Steuern ndash werden herausgenommen, und der Arbeitgeber kann beschließen, die Anzahl der Anteile zu verringern, die an den Angestellten gezahlt werden, um die Menge an Aktien, die zur Deckung der Quellensteuer erforderlich sind. Arbeitnehmer, die sich dafür entscheiden, die Aktien zu halten und sie zu einem späteren Zeitpunkt zu veräußern, berichten kurz - oder langfristige Gewinne oder Verluste entsprechend, wobei der Aktienkurs oder die Kurse am Tag (oder Datum) der Wertsteigerung die Kostenbasis für den Verkauf sind. Beispiel für die Besteuerung bei der Ausübung Sam wird am 5. September in 1.000 Aktien der beschränkten Bestände vergeben. Die Aktie schließt mit 45 pro Aktie an diesem Tag. Er muss 45.000 verdiente Entschädigung dafür melden. Wenn er in einem abgestuften Ausübungsplan ist, dann wird der Schlusskurs für jedes Ausübungsdatum verwendet. Diese Einnahmen werden dem Rest seiner Löhne auf der W-2 Form hinzugefügt. § 83 (b) Wahl Mitarbeiter, die beschränkte Bestände erhalten, müssen nach der Einreichung dieser Pläne eine wichtige Wahl treffen. Sie haben die Möglichkeit, die Steuer zum Zeitpunkt der Ausübung zu zahlen, oder sie können die Steuer auf die Aktie zum Zeitpunkt der Gewährung zahlen. § 83 (b) des Internal Revenue Code erlaubt diese Wahl und ermöglicht es den Mitarbeitern, die Steuer vor der Ausübung zu zahlen, um eventuell weniger Steuern zu zahlen. Natürlich, ob diese Strategie funktioniert, ist völlig abhängig von der Performance der Aktie. Beispiel für 83 (b) Wahl Joan lernt, dass ihnen 1.000 Aktien der beschränkten Bestände gewährt werden. Der Aktienkurs der Gesellschaft beträgt 10 am Tag der Gewährung. Joan glaubt, dass der Aktienkurs in den nächsten fünf Jahren erheblich zu schätzen ist, so wählt sie die Steuer auf die Aktie nach § 83 (b). Sie wird auf 10.000 der gewöhnlichen Entschädigung besteuert. Fünf Jahre später wird sie voll in die Aktie unter einer Klippe Zeitplan gelegt, und die Aktie ist 25 wert. Joan entkräftlich die Besteuerung von 15.000 Einkünften im Rahmen dieser Bestimmung. Wenn jedoch der Aktienkurs niedriger war als 10, als sie sich befand, dann hätte sie keine Möglichkeit, die Steuern, die sie bezahlt hat, auf der Grundlage des höheren Aktienkurses am Tag der Gewährung zu erheben. Vorteile von Restricted Stock Restricted Stock bietet mehrere Vorteile gegenüber herkömmlichen Aktienoptionsplänen. Einige der wichtigsten Vorteile, die mit dieser Art von Aktien kommen, gehören: Full Value at Grant. Im Gegensatz zu herkömmlichen Aktienoptionen ist es unmöglich, dass eingeschränkte Bestände wertlos werden, wenn sie unter einen bestimmten Preis fallen (es sei denn, der Kurs fällt natürlich auf Null). Arbeitnehmer können daher nicht unter Wasser auf ihre beschränkte Bestände werden und müssen nicht einen Teil des Verkaufserlöses zurückzahlen, um den Betrag zu zahlen, der gewährt wurde. Verbesserte Mitarbeiter Motivation und Tenure. Mitarbeiter, die wissen, dass sie sofort in den vollen Wert der Aktie kommen, sobald sie sich bewilligen, werden eher mit dem Unternehmen bleiben und auf einem hohen Niveau zu führen. Wahlrecht . Anders als ihre RSU-Cousins ​​erhalten die Inhaber der beschränkten Bestände das Stimmrecht für die Anzahl der Aktien, die ihnen gegeben werden. Dieses Privileg besteht unabhängig davon, ob der Sperrplan vollständig ist. Dividenden. Restricted Stock zahlt in der Regel entweder direkt Dividenden (oder einen Barbetrag, der ihnen entspricht, bevor sie ausgegeben werden) an den Aktionär sowohl vor als auch nach der Ausübung. Nachteile von Restricted Stock Einige der Nachteile, die mit eingeschränktem Bestand kommen, umfassen: Vesting Requirements. Die Arbeitnehmer können den Bestand nicht sofort in Besitz nehmen, müssen aber darauf warten, dass bestimmte Versicherungsbestimmungen erfüllt sind. Überschüssige Steuer Die Arbeitnehmer müssen nach Abzug von unnötigen Steuern nach § 83 (b) Wahl zahlen, wenn der Aktienkurs sinkt. Höhere Besteuerung. Es gibt keine Kapitalgewinnbehandlung, die bei der Ausübung ndash nur für eine Aufwertung zwischen dem Preis bei der Ausübung und dem Verkauf zur Verfügung steht. Weniger ausgegebene Aktien. Weil sie absoluten Wert haben, geben Unternehmen in der Regel weniger Aktien (vielleicht ein Drittel bis ein Viertel) der beschränkten Aktien im Vergleich zu Aktienoptionen. Timing der Steuern. Arbeitnehmer müssen die Verrechnungssteuer zum Zeitpunkt der Ausübung zahlen, unabhängig davon, wann Aktien verkauft werden ndash keine Aufschub ist bis zum Verkauf verfügbar. Was sind eingeschränkte Aktieneinheiten (RSUs) Obwohl beschränkte Aktieneinheiten in vieler Hinsicht dem tatsächlichen beschränkten Bestand ähneln, werden diese vielseitigen Instrumente häufig von Arbeitgebern anstelle von beschränkten Aktien ausgegeben. RSUs bieten viele der gleichen Vorteile wie beschränkte Lager, aber haben einige einzigartige Eigenschaften, die sie vorzuziehen, um tatsächliche Lager in einigen Fällen. Eingeschränkte Bestandseinheiten stellen ein Versprechen des Arbeitgebers dar, dem Arbeitnehmer nach Beendigung eines Warteplans eine bestimmte Anzahl von Aktienbeständen zu zahlen. Der Mitarbeiter erhält eine entsprechende Anzahl von ldquounitsrdquo, die sein Interesse an der Aktie repräsentieren, aber es gibt keine tatsächliche Finanzierung, bis die Ausübung vollständig ist. Die Abtretung dieser Einheiten ist lediglich ein Buchungseintrag, der keinen materiellen Wert hat. RSUs haben in der Regel Sperrpläne, die ähnlich oder identisch sind mit Stipendien von tatsächlichen beschränkten Aktien. Sie zahlen keine Dividenden direkt, sondern können Dividendenäquivalente zahlen, die in ein Treuhandkonto getippt werden können, um zu helfen, Quellensteuern zu zahlen oder in den Kauf von mehr Aktien reinvestiert zu werden. Besteuerung von RSUs Restricted stock units werden in der gleichen Weise wie die tatsächlichen beschränkten Aktien besteuert. Die Arbeitnehmer müssen Einkommen und Verrechnungssteuer auf den am Ausübungstermin erhaltenen Betrag auf der Grundlage des Schlusskurses des Aktienkurses zahlen. Sie haben in der Regel die gleichen Optionen zur Auswahl, um die Verrechnungssteuer bezahlen können sie entweder die Steuer aus der Tasche bezahlen, oder verkaufen die erforderliche Anzahl von Einheiten, um diesen Betrag zu decken. Der abschließende Aktienkurs bei der Ausübung wird dann die Grundlage für Gewinn - oder Verlustrechnungen, wenn die Aktie verkauft wird. Die Sektion 83 (b) ist für Angestellte, die RSU erhalten, nicht verfügbar. Dies liegt daran, dass diese Bestimmung nur für Sachanlagen von irgendwelcher Art gilt und kein tatsächliches Eigentum ihnen übertragen wird, wie es bei Aktien mit beschränktem Bestand ist. Allerdings werden die RSUs erst dann besteuert, wenn sowohl der Sperrplan abgeschlossen ist als auch der Mitarbeiter die tatsächlichen Aktien, die versprochen wurden, konstruktiv erhält. Natürlich passieren diese beiden Ereignisse in der Regel gleichzeitig, aber die Mitarbeiter sind in der Lage, die Besteuerung in einigen Fällen zu verschieben (mit Ausnahme der Sozialversicherung und Medicare Steuer, die immer bei der Ausübung bezahlt werden müssen), indem sie sich entscheiden, die Aktie zu einem späteren Zeitpunkt zu erhalten . Vorteile von RSUs RSUs bieten viele der gleichen Vorteile und Nachteile wie ihre beschränkten Lager Cousins. Folgende wesentliche Unterschiede gelten: Mögliche niedrigere Steuern. Aufgrund der Abwesenheit von § 83 (b) ist keine Möglichkeit der Überzahlung von Steuern möglich. Aufschub der Aktienemission. Arbeitgeber können RSUs ausstellen, ohne die Aktienbasis zu verwässern (verzögert die Ausgabe von Aktien der Gesellschaft). Dies ist ein wesentlicher Vorteil nicht nur über beschränkte Bestände, sondern auch andere Formen von Aktienplänen wie zB Mitarbeiterbeteiligungspläne und gesetzliche und nicht gesetzliche Aktienoptionspläne. Billig . Arbeitgeber entstehen niedrigere Verwaltungskosten, da es keine tatsächlichen Aktien zu halten, zu erfassen und zu verfolgen. Steuerabgrenzung Es ist möglich, die Besteuerung über den Ausübungstermin hinaus zu verzögern, indem die Ausgabe von Aktien an den Arbeitnehmer verzögert wird. Ausländische Steuer freundlich. Die Emission von RSUs an Mitarbeiter, die außerhalb der USA arbeiten, kann die Besteuerung erleichtern, weil Unterschiede in wann und wie Aktienoptionen besteuert werden. Nachteile der RSUs Keine Stimmrechte. RSUs bieten keine Stimmrechte an, bis die tatsächlichen Aktien bei der Ausübung ausgegeben werden. Keine Dividenden. RSUs können keine Dividenden zahlen, da keine tatsächlichen Aktien verwendet werden (Arbeitgeber können Bargelddividendenäquivalente zahlen, wenn sie wählen). Nein Abschnitt 83 (b) Wahl. RSUs bieten nicht die Sektion 83 (b) Wahl, weil die Einheiten nicht als materielles Eigentum nach der Definition des Internal Revenue Code gelten. Diese Art von Wahl kann nur mit materiellen Eigentum verwendet werden. Aus einer Perspektive der Arbeitnehmerperspektive gibt es realistisch nicht sehr viel Unterschied zwischen dem Empfangen von beschränkten Aktien gegenüber beschränkten Aktieneinheiten, außer dass es keine 83 (b) Wahl für RSUs gibt. Die Arbeitgeber profitieren in der Regel mehr von der Verwendung von RSUs, weil sie es ihnen erlauben, die Emission von Aktien der Gesellschaft zu verschieben, bis der Ausübungsplan abgeschlossen ist, was dann die Verwässerung der Aktienbasis verzögert. Final Word Restricted Stock und RSUs sind flexiblere Formen der steuerlich verzögerten Aktienvergütung, die nicht einige der Einschränkungen, die Arbeitgeber oft mit konventionellen Aktienoptionspläne, wie die Verdünnung von Aktien der Gesellschaft. Obwohl beide Arten von Plänen immer populärer bei den Arbeitgebern sind, beginnen die RSUs ihre Kollegen wegen ihrer größeren Einfachheit und Aufschub der Aktienemissionen zu verfinstern. Für weitere Informationen über diese Formen der Equity-Vergütung, wenden Sie sich an Ihren HR-Vertreter oder Finanzberater. Massachusetts Anwälte Weekly 2017 Up Coming LawyerMBBPs Amanda Phillips namens Massachusetts Anwälte Weekly 2017 Up Coming Rechtsanwalt 6. März 2017 Wir freuen uns bekannt zu geben, dass Amanda R. Phillips, Ein Rechtsstreit Associate mit MBBP, wurde von Massachusetts Lawyers Weekly als Empfänger ihrer 2017 Up amp Coming Lawyers Award benannt. Die Anerkennung wird an eine ausgewählte Anzahl von Anwälten verliehen, die seit weniger als 10 Jahren praktiziert haben, aber deren berufliche Errungenschaften bemerkenswert sind und deren Dienst für die Gemeinschaft auch bedeutsam ist. Halten Sie Mitarbeiter interessierte Gewinne Interessen, ihre potenziellen Geschäftsvorteile und Vorbehalte 24. Februar 2017 2016 MA Deals Eine Stichprobe der Jahre MA Transaktionen 14. Februar 2017 Copyright Alert: Neues Copyright Office Elektronisches System zur Registrierung von designierten Agenten unter der DMCA 2. Februar 2017 Serie A Venture Capital Finanzierung: Ein Review von 2016 und ein Blick nach vorne bis 2017 22. September 2016 Finanzierungsmodelle in Biotech - Life Sciences Serie - Panel 3 Aktienoptionen und Restricted Stock Updated April 2016 I. Einleitung Corporate Equity Vergütungen sind in der Regel strukturiert als entweder Stipendien von Aktienoptionen oder Emissionen von Restricted Stock. Im Allgemeinen ist das Ziel des Prämienempfängers, seine Verpflichtung, den Kaufpreis und die steuerlichen Kosten der Vergabe so lange wie möglich zu bezahlen, zu verschieben und den Teil seines Einkommens aus der endgültigen Steuer zu maximieren - Kapitalerhöhungsraten. 1 Aktienoptionen können für den Empfänger attraktiv sein, weil sie innerhalb der vorgegebenen Parameter dem Empfänger erlauben, in der Zukunft zu entscheiden, ob und wann der Kaufpreis für die Auszeichnung zu zahlen ist. Oft aber berichtet der Empfänger einer Aktienoption am meisten oder alle seine Einkünfte zu ordentlichen Einkommensraten oder muss bei der Ausübung der Option zumindest steuerpflichtig sein, auch wenn die Option als angeblich steuerbegünstigte ldquoincentive Aktie ausgegeben wird Optionrdquo (oder ldquoISOrdquo). Die Schwachstellen in den Optionsregeln führen manchmal dazu, dass die Parteien an Aktienbeteiligungsgeschäften die Verwendung von Restricted Stock als Alternative berücksichtigen. Dieser Überblick überprüft und vergleicht die steuerlichen Aspekte von Ausgleichsaktienoptionszuschüssen und beschränkten Aktienprämien durch eine Gesellschaft. II. Optionen Im Allgemeinen gibt es zwei Arten von Kompensationsoptionen. Eine Art von Ausgleichsoption ist die ISO. 2 Die andere ist die Option, die nicht eine ISO ist (oft als ldquonon-qualifizierte Aktie Optionrdquo oder ldquoNQOrdquo bezeichnet). 3 Da ISOs am ​​besten im Vergleich zu NQOs verstanden werden, wird dieser Umriss zuerst NQOs betrachten. 1. Behandlung von Stipendiaten. Der Stipendiat einer NQO berichtet in der Regel über die ordnungsgemäße Entschädigung bei der Ausübung des NQO in Höhe des Überschusses des (i) des Marktwertes, der zum Zeitpunkt der Ausübung der bei der Ausübung des NQO bei der Ausübung der NQO erhaltenen Bestände gilt Ausübungspreis der NQO (der Überschuss des Marktwertes der Aktien, die einer Option über dem Ausübungspreis der Option zugrunde liegen, wird manchmal als ldquospreadrdquo bezeichnet). 4 Der Stipendiat erhält dann die zugrunde liegende Aktie mit einer Marktwertbasis und einer Haltedauer beginnend mit dem Ausübungszeitpunkt. 5 Der Stipendiat einer NQO berichtet in der Regel über die Wertvorstellung der zugrunde liegenden Aktie als ordentliches Einkommen bei der Ausübung der NQO und die Wertaufholung des Wertpapiers der zugrunde liegenden Aktien als Kapitalgewinn (Long - Wenn er oder sie die Aktie für mehr als ein Jahr nach der Ausübung hält) bei der Veräußerung der Aktie. 2. Behandlung der Gesellschaft. Vorbehaltlich der anwendbaren Abzugsbeschränkungen hat die Körperschaft, die die NQO gewährt, einen Entschädigungsabzug, der die Entschädigungserlöse des Zuschussempfängers sowohl in Höhe als auch im Zeitplan widerspiegelt. Die Körperschaft kann verpflichtet sein, die Zuschussvergütung auf einem Formular W-2 oder 1099 ordnungsgemäß zu melden, und zwar als Voraussetzung für den Abzug. Die Gesellschaft muss auch die Einlagensicherung in Bezug auf die Vergütung des Zuschussempfängers einbehalten und bezahlen, wenn der Stipendiat ein Angestellter ist. 1. Qualifikationsanforderungen. A. Allgemeines. Eine Option kann nur dann als ISO gelten, wenn: (i) sie nach einem schriftlichen (oder elektronischen) Plan gewährt wird, dass (x) die maximale Gesamtzahl der Aktien angibt, die im Rahmen des Planes durch ISO und die Mitarbeiter (oder Klassen oder Klassen von Arbeitnehmern), die berechtigt sind, Zuschüsse zu erhalten, und (y) von den Aktionären der Gewährungsgesellschaft innerhalb von zwölf Monaten vor oder nach dem Tag, an dem der Plan angenommen wird, genehmigt wird (ii) er wird innerhalb von zehn Jahren nach dem früheren Zeitpunkt erteilt Des Datums der Annahme des Plans oder des Datums der Genehmigung des Plans durch die Gewährung von Körperschaften Aktionäre (iii) ist es nicht mehr als zehn (oder, wenn der Stipendiat ist ein 10 Aktionär, fünf) Jahre nach seinem Zuschuss ausübbar Datum (iv) der Ausübungspreis der Option ist nicht kleiner als der Marktwert (oder, wenn der Stipendiat ein 10 Aktionär, 110 des Marktwertes) der zugrunde liegenden Aktie zum Stichtag (v) die Option ist Ist nicht von dem Stipendiat übertragbar, außer durch den Willen oder die Gesetze der Abstammung und Verteilung und ist während der Lebensdauer des Zuschussempfängers nur durch den Stipendiat ausübt und (vi) der Stipendiat ist ein Angestellter entweder der korporativen Körperschaft, einer Muttergesellschaft oder einer Tochtergesellschaft Eine Körperschaft oder eine Körperschaft (oder Muttergesellschaft oder Tochtergesellschaft einer solchen Körperschaft), die die Aktienoption aufgrund einer Unternehmensreorganisation ab dem Zeitpunkt der Gewährung der Option bis zum Datum drei Monate (oder ein Jahr im Falle von Der Todesfall oder die Behinderung) vor der Ausübung der Option. B. 100.000 Begrenzung. Darüber hinaus gilt eine Option nicht als ISO, soweit der zugrunde liegende Bestand, für den die Option zum ersten Mal während eines Kalenderjahres ausübbar ist, zum Zeitpunkt des Gewährungszeitpunkts einen Wert von mehr als 100.000 hat. Zum Beispiel, wenn einem Mitarbeiter eine Option zum Erwerb von Aktien im Wert von 500.000 am Erteilungsdatum gewährt wird und die Option sofort ausübbar ist, können nur 20 der Option (100.000500.000) als ISO gelten. Wird die Option für nur 20 der zugrunde liegenden Aktien pro Jahr über fünf Jahre ausgeübt, so kann die Option in ihrer Gesamtheit als ISO gelten. C. Andere Bedingungen. Die Ausübbarkeit einer ISO kann unter Bedingungen (einschließlich Ausübungsbedingungen) erfolgen, die mit den oben beschriebenen Regeln ldquonot inconsistentrdquo sind. 2. Behandlung von Stipendiaten. A. Allgemeines. Nach den allgemeinen ISO-Regeln wird der Stipendiat einer ISO bei der Ausübung der ISO nicht besteuert. Stattdessen berichtet der Stipendiat bei seiner Veräußerung der zugrunde liegenden Aktie den Betrag, den er in der Disposition abzüglich des Ausübungspreises der ISO als langfristiger Kapitalgewinn erhält. So, und im Gegensatz zu den NQO-Regeln (die wiederum die Vor-Aufwand-Aufwertung als ordentliches Einkommen bei der Ausübung der Option und die nach der Ausübung Aufwertung als Kapitalgewinn bei der Disposition der zugrunde liegenden Aktien), die allgemeine ISO zu besteuern Regeln steuern sowohl die Vor-und Ausübung Aufwertung als langfristige Kapitalgewinn bei der Disposition der zugrunde liegenden Aktien. 6 B. Vorbehalte Leider haben die allgemeinen ISO-Regeln zwei signifikante Vorbehalte, die oft dazu dienen, die steuerlichen Ziele der ISO-Auszeichnungen zu besiegen. (I) Disqualifizierung von Dispositionen. Die erste Einschränkung ist, dass der Stipendiat die zugrunde liegende Aktie für mindestens zwei Jahre nach der Erteilung der ISO und mindestens ein Jahr nach der Übertragung der Aktie an den Stipendiat bei seiner Ausübung der ISO halten muss. Eine Veräußerung der zugrunde liegenden Bestände, bevor diese Haltedauer abgelaufen sind (als ldquodisqualifizierende Disposition) bezeichnet, verlangt von dem Stipendiat, den Spread über die Option zum Zeitpunkt der Ausübung zu melden (oder, wenn auch weniger, der Überschuss des Dispositionspreises über die Ausübung Preis) als gewöhnliche Entschädigungseinkommen für das Jahr der Disposition. Jeder Betrag, um den der Dispositionspreis den Wert der Aktie zum Zeitpunkt der Ausübung der Option übersteigt, ist grundsätzlich als Kapitalgewinn für das Jahr der Veräußerung steuerpflichtig. 7 Ist der Dispositionspreis der Aktie geringer als der Ausübungspreis der Option, so hat der Stipendiat keine Einkünfte aus der disqualifizierenden Disposition, sondern meldet stattdessen einen Kapitalverlust in Höhe des Überschusses des Ausübungspreises über den Dispositionspreis. (Ii) AMT. Die zweite Einschränkung ist, dass die alternativen Mindeststeuer (oder ldquo AMT rdquo) Regeln keine besondere Behandlung für ISOs. So muss der Stipendiat die Ausbreitung auf der ISO zum Zeitpunkt der Ausübung bei der Berechnung seines alternativen monatlichen steuerpflichtigen Einkommens für das Jahr der Ausübung enthalten (es sei denn, er oder sie verfügt über die Bestände im selben Jahr wie die Ausübung). 8 Abhängig von der Größe der Ausbreitung und den Zuschussempfängern andere Anpassungen und Präferenzen können die AMT-Regeln den Stipendiaten für das Jahr der Ausübung in der AMT-Rate auf einen Teil der Streuung zum Zeitpunkt der Ausübung steuern. C. Vorzugsberechtigt. Trotz der Einschränkungen bevorzugen die Mitarbeiter in der Regel ISO-NQOs. Auch die Ausübung eines NQO verlangt in der Regel, dass der Stipendiat die Ausbreitung bei Ausübung als gewöhnliche Entschädigungseinkommen für das Jahr der Ausübung berichtet. Die Ausübung einer ISO, die nicht von einer disqualifizierenden Disposition gefolgt wird, ist in der Regel ein Steuerereignis nur für Zwecke der AMT. Jeder AMT, der aufgrund der Ausübung einer ISO zu zahlen ist, dürfte geringer ausfallen als die regelmäßige Steuerpflicht, die sich aus der Ausübung eines NQO mit der gleichen Spanne ergibt, und zwar wegen der niedrigeren AMT-Raten und der Art und Weise, wie der AMT berechnet wird. Wenn der Arbeitnehmer eine disqualifizierende Vereinbarung hat, muss er die Ausbreitung bei Ausübung als ordentliche Entschädigungserlöse (i) für das Jahr der Veräußerung eher für das Jahr der Ausübung und (ii) abzüglich eines Betrags, um den der Dispositionspreis gilt, melden Ist kleiner als der Wert der Aktie zum Zeitpunkt der Ausübung (wenn die Option ein NQO wäre, wäre eine solche anerkannte Nachausfallabschreibung wahrscheinlich ein Kapitalverlust und nicht ein Ausgleich mit dem gewöhnlichen Entschädigungseinkommen gewesen). 9 3. Behandlung der Gesellschaft. Eine Körperschaft, die eine ISO-Berichterstattung gewährt, gibt keinen Entschädigungsabzug in Bezug auf die ISO, es sei denn, der Stipendiat hat eine disqualifizierende Disposition. Bei einer disqualifizierenden Veräußerung zieht die Körperschaft die von dem Stipendiat gemeldeten Entschädigungseinkommen vorbehaltlich der anwendbaren Abzugsbeschränkungen und der Einhaltung der geltenden Berichtsregeln durch die Gesellschaft ab. C. Vesting Typisch, Optionen Weste im Laufe der Zeit. Es ist jedoch möglich, Optionen zu wachsen, wenn Leistungsziele erreicht werden. 10 Im Falle einer Option legt ldquovestingrdquo grundsätzlich das Recht des Stipendiums fest, die Option auszuüben (soweit die Option veräußert hat) und damit die zugrunde liegende Aktie zu einem am Tag der Gewährung festgesetzten Preis zu erwerben. Wenn die Gesellschaft ein Recht auf Rückkauf von von der Stipendiatin gekauften Aktien durch die Ausübung der Option behält, ist der Rückkaufpreis typischerweise der Marktwert der Aktie zum Zeitpunkt des Rückkaufs (oder ein Formelpreis zur Angleichung des Marktwertes). 11 Die Ausübung der Option hat in der Regel keine steuerliche Folge für den Stipendiat oder die Gesellschaft. 12 III. Restricted Stock Anstatt einer Option an einen Dienstleister zu gewähren, könnte ein Unternehmen am Anfang des Tages eine Dienstleistung an den Dienstleister ausgeben. In diesem Fall hängen die steuerlichen Konsequenzen für den Dienstleistungserbringer und die Körperschaft davon ab, ob die Aktie bei ihrer Emission nicht abgegrenzt ist oder nicht, und wenn die Aktie ldquosubstantally nonvested ist, rdquo, ob der Dienstleister eine Wahl nach § 83 ( B) (a ldquoSection 83 (b) electionrdquo) in Bezug auf den Bestand. ein. LdquoRestricted stockrdquo ldquosubstantally nonvestedrdquo Wie in diesem Umriss verwendet, bedeutet der Begriff ldquorestricted stockrdquo Bestände, die das Unternehmen am Anfang zu einem Dienstleister ausgibt und das ist ldquosubstantally nonvested. rdquo Stock ist ldquosubstantally nonvestedrdquo für so lange es ist beide ein ldquosubstantial Risiko von Forfeiturerdquo und ldquonon-transferable. rdquo Stock unterliegt einem ldquosubstantial Risiko von forfeiturerdquo, solange es sich um einen Rückkauf zu einem Preis handelt, der unter dem Marktwert liegt (in der Regel der Dienstleistungserbringer), wenn der Dienstleister nicht mehr wesentlich ist Dienstleistungen (oder wenn es sonst zu einem Ausfall einer Bedingung im Zusammenhang mit einem Zweck der Übertragung kommt). 13 Stock ist nicht übertragbar, solange es nicht frei von einem erheblichen Verfallrisiko übertragen werden kann. B. Vesting Restricted Stock kann unter gleichzeitiger Zeit oder leistungsorientierte Währung Bedingungen, die für Optionen gelten könnte (und kann auch von einem oder mehreren der anderen Aktionäre zusätzlich zu oder anstelle der Gesellschaft eingereicht werden). Im Falle von beschränkten Beständen beendet ldquovestingrdquo in der Regel die Verpflichtung des Empfängers, die Aktie an die Gesellschaft zu einem Preis zu verkaufen, der unter dem Marktwert liegt. 14 Sowohl hinsichtlich der Optionen als auch der beschränkten Bestände stellt ldquovestingrdquo das Recht des Dienstleistungserbringers dar, einen Wert der Bestände zu erhalten, der über dem festgesetzten Preis liegt. Der Unterschied zwischen den beiden Ansätzen besteht darin, dass die Aktie im Rahmen einer beschränkten Bestandsvereinbarung tatsächlich dem Dienstanbieter nach vorne ausgestellt wird, vorbehaltlich eines Rechts des Unternehmens, um einen nicht ausgezahlten Teil der Aktie zu einem Preis zurückzukaufen, der unter dem Marktwert liegt Wieder, in der Regel der Dienstanbieter Kosten). C. Erhalt der veräußerten Bestände Wenn ein Dienstleister von Anfang an einen Bestandsanbieter erhält (dh das ist nicht im Vergleich zu diesem Zeitpunkt nicht ausgegeben), so berichtet er über den Betrag, den er für die Aktie als ordnungsgemäß bezahlt hat Entschädigungseinkommen. D. Erhalt der beschränkten Bestände Wenn ein Dienstleister beschränkte Bestände erhält, hängt seine steuerliche Konsequenz davon ab, ob er oder sie einen Abschnitt 83 (b) Wahl in Bezug auf die Aktie macht. Nein Abschnitt 83 (b) Wahl. Wenn der Empfänger nicht eine Sektion 83 (b) Wahl in Bezug auf die Aktie, er oder sie berichtet keine Entschädigung Einkommen in Bezug auf die Aktie bis zum Lager Westen. Immer wenn irgendwelche der Bestandswesten, berichtet er oder sie ordnungsgemäße Entschädigung Einkommen gleich dem Überschuss des Wertes der Vesting Aktie zu dem Zeitpunkt, dass es über den Betrag, den er oder sie bezahlt für diese Bestände (so dass die Ausübung ist die Ausgleichsereignis, und Die Wertschätzung der Wertpapiere zwischen dem Zeitpunkt der Emission und der Zeit der Ausübung ist das ordentliche Einkommen zum Zeitpunkt der Ausübung). 15 Der Marktwert des Ausübungsbestandes wird in dieser Aktie zum Empfängerbestand, und seine Haltefrist in der Sperrgut beginnt zum Zeitpunkt der Ausübung. § 83 b) Wahl. Wenn der Empfänger eine Sektion 83 (b) Wahl in Bezug auf die Aktie vornimmt, so berichtet er bei seinem Erhalt der Aktie über einen Überschuss des dann Wertes der Aktie (ohne Rücksicht auf die dienstbezogenen Beschränkungen) Über den Betrag, den er oder sie für die Aktie als ordentliche Ausgleichsentschädigung zahlt (Erhalt ist die Entschädigung für steuerliche Zwecke). 16 Er oder sie nimmt einen fairen Marktwert in der Aktie ein, und seine Haltefrist beginnt mit dem Erhalt der Aktie. Der Empfänger leidet dann keine steuerlichen Konsequenzen. Stattdessen berichtet er oder sie berichtet über den Gewinn des Verkaufs, der dem Betrag entspricht, den er oder sie im Verkauf abzüglich seiner oder ihrer Basis in der Aktie erhält (so dass alle nach der Emission anrechenbaren Kapitalgewinne bei der Veräußerung der Aktie sind ). Wenn er oder sie die Aktie verliert, weil er nicht bestanden hat, ist sein oder ihr Verlust (was in der Regel ein Kapitalverlust ist) auf den Überschuss, falls zutreffend, der Betrag, den er oder sie bezahlt hat, über den Betrag, den er oder sie bezahlt hat, beschränkt Sie erhält bei der Veräußerung der Aktie (so ist er oder sie nicht berechtigt, jegliches Einkommen, das er oder sie berichtet hat, bei Erhalt der Aktie zu berichten, indem er einen entsprechenden Abzug auf Verfall erlitten hat). 17 Wahlgründe Bei der Entscheidung, ob eine Sektion 83 (b) gewählt werden soll, muss ein Empfänger von beschränkten Beständen (i) die Kosten für die Wahl (jede Steuer, die er oder sie bei der Erhalt der Bestände infolge des Aktienwerts zahlen muss) abwägen Bei Überschreitung des Betrags, den er oder sie für die Aktie bezahlt, ohne den Vorteil eines entsprechenden Verlusts, wenn er oder sie später die Vorräte verliert) gegen (ii) die Vorteile der Wahl (Ermittlung seiner Steuerbemessungsgrundlage, Beginn seiner oder Ihre Haltezeit und die Aufhebung der steuerlichen Konsequenzen der Ausübung, so dass jede nachfolgende Wertschätzung als Kapitalgewinn besteuert wird, wenn er oder sie die Aktie verkauft). 18 Besitz der Bestände. Wenn der Empfänger keine § 83 (b) Wahl trifft, gilt er nicht als Besitz der Bestände für steuerliche Zwecke, bis die Lagerbestände bestehen und jegliche Ausschüttungen an den Empfänger in Bezug auf den Bestand vor der Ausübung als Entschädigung behandelt werden Zahlungen 19 Wenn die Gesellschaft eine S-Gesellschaft ist, berichtet der Empfänger keinem der Körperschaftssteuer als Ertrag oder Verlust als Aktionär. Es ist nicht ungewöhnlich für S-Korporationen zu verlangen, dass Empfänger von beschränkten Aktien machen Abschnitt 83 (b) Wahlen. Die Wahl machen. To be effective, a Section 83(b) election must be filed with the Internal Revenue Service (ldquoIRSrdquo) by the recipient within thirty days after his or her receipt of the stock. The recipient must also provide the corporation (and others in certain instances) with a copy of the election and attach another copy to his or her tax return for the year of his or her receipt of the stock. 20 e. Treatment of corporation Subject to any applicable limitations and the compliance with applicable reporting rules, the corporationrsquos compensation deductions mirror the recipientrsquos compensation income in both amount and timing. IV. Practical Considerations A number of practical considerations may factor into structuring equity compensation awards. ein. Stock value A key factor in determining whether to grant an option or issue restricted stock to a service provider is often the value of the underlying stock at the time of the award. Because stock value determines the up-front cost (in terms of purchase price andor tax) of a restricted stock award coupled with a Section 83(b) election, a low stock value generally facilitates restricted stock awards. 21 If the value of the stock is high at the time the award is to be made, however, the up-front cost of a restricted stock award may cast the option alternative in a more favorable light. 22 b. Payment terms The parties may desire to minimize the service providerrsquos up-front cost of a restricted stock award coupled with a Section 83(b) election by having the service provider purchase the stock with a note. If the service provider is personally liable for the amount due under the note, the note should be included in the amount paid by the service provider for the stock. If the service provider is not personally liable for a ldquosubstantial portionrdquo of the amount due under the note, however, the IRS may attempt to treat the service provider as having only a NQO. 23 Any principal on the note that is forgiven is likely to be ordinary compensation income to the service provider when forgiven (and not eligible for the ldquopurchase price adjustmentrdquo exception of Section 108(e)(5) of the Code on account of its being in the nature of compensation income rather than income from the cancellation of indebtedness). Arrangements that obligate the corporation to repurchase the stock in ways that minimize the service providerrsquos risk with respect to the stock can undermine the tax objectives sought in using restricted stock. C. Complexity Restricted stock awards can be more complicated than option awards. It is not unusual for corporations to limit restricted stock awards to only certain employees. D. Stock outstanding Often, restricted stock is issued to a service provider solely to accommodate the service providerrsquos tax objectives. If not for the tax laws, the corporation would have granted options to the service provider to condition the service providerrsquos right to hold shares on the satisfaction of vesting requirements. For state law purposes, however, the service provider is a shareholder despite the fact that he or she might not yet have fully ldquoearnedrdquo the shares held by him or her. Issues may arise as to the extent to which the service provider is to have voting and other rights with respect to unvested shares. If you would like to discuss stock options or restricted stock, please feel free to contact Chip Wry . Footnotes. 1. The maximum federal rates applicable to ordinary income and most long-term capital gains (and dividends from domestic corporations) of individuals are 39.6 and 20, respectively. In addition, an individual with ldquomodified adjusted gross incomerdquo exceeding a threshold (200,000 or, if the individual is married filing jointly, 250,000) is subject to a 3.8 tax under Code Section 1411 on the lesser of (i) his or her ldquonet investment incomerdquo or (ii) the amount of his or her ldquomodified adjusted gross incomerdquo in excess of the threshold. Net investment income includes (a) interest, dividends, annuities, royalties and rents (with an exception for such income derived from non-passive activities), (b) income from passive activities, and (c) gains from dispositions of property (with exceptions for gains from dispositions of property held, and of interests, in non-passive activities). 2. The ISO rules are set forth in Sections 421 through 424 of the Internal Revenue Code (the ldquoCoderdquo) and the Income Tax Regulations (the ldquoRegulationsrdquo) thereunder. 3. The NQO rules are set forth in Section 83 of the Code and the Regulations thereunder. The NQOs discussed in this outline are presumed not to have readily ascertainable fair market values, within the meaning of the Regulations under Section 83 of the Code, when granted. 4. Section 409A of the Code subjects the grantee of certain NQOs to tax and a 20 penalty as the option vests and thereafter as the underlying equity appreciates. The NQOs discussed in this outline are presumed to be granted with respect to ldquoservice recipient stockrdquo and without any ldquoadditional feature of deferralrdquo (both terms as defined in Section 409A) and at exercise prices at least equal to the fair market values of the shares underlying them on their grant dates (and are therefore presumed to be exempt from Section 409A). 5. If the stock received upon exercising the NQO is ldquosubstantially nonvestedrdquo (see discussion of restricted stock below), however, the grantee is deemed to exercise the NQO when or as the stock ceases to be substantially nonvested unless he or she makes a Section 83(b) election with respect to the stock (in which case the restriction is disregarded and the exercise of the NQO is the relevant tax event). 6. If the stock received upon exercising the ISO is ldquosubstantially nonvestedrdquo (see discussion of restricted stock below), the grantee apparently may not make a Section 83(b) election with respect to the stock (except for purposes of the alternative minimum tax). See Code Section 83(e)(1) and Regulations Section 1.422-1(b)(3), Example 2. 7. Under the Regulations, if the stock received upon exercising the ISO is ldquosubstantially nonvestedrdquo (see discussion of restricted stock below), the periods of time for which the grantee must hold the stock to avoid a disqualifying disposition apparently run from the dates of grant and transfer as they would have if the stock had not been subject to vesting. The consequences of a disqualifying disposition, however, are determined under Section 83(a). See Regulations Section 1.421-2(b)(1) and Section 1.422-1(b)(3), Example 2. Thus, under the Regulations, the amounts of ordinary compensation income and capital gain reportable upon a disqualifying disposition by the grantee of stock that was received subject to vesting are determined with reference to the value of the stock at the time of vesting rather than at the time of the exercise of the option (without the ability of the grantee to make a Section 83(b) election). The portions of the Regulations under Sections 421 and 422 applicable to unvested stock are difficult to comprehend. 8. Currently, the maximum AMT rate applicable to individuals is 28. Again, if the stock received upon exercising the ISO is ldquosubstantially nonvested, rdquo the grantee may make a Section 83(b) election for purposes of the AMT. 9. ISOs are also not subject to the provisions of Section 409A. Of course, ISOs have their own exercise price requirement, which, as a practical matter, may require the same type of valuation required to ensure that NQOs are not subject to Section 409A. 10. It can be a good idea to involve the corporationrsquos accountants in the implementation of a plan to avoid unintended effects on the corporationrsquos financial reporting. 11. It is possible to structure arrangements in which service providers are granted options to purchase shares that are subject to vesting. An extensive discussion of these types of arrangements, particularly arrangements where ISOs are exercisable for restricted stock, is beyond the scope of this outline. 12. Vesting can have tax consequences, however, if the option is subject to Section 409A. 13. For stock to be substantially nonvested, the possibility of forfeiture must be substantial if the condition is not satisfied. As an example, Section 1.83-3(c)(2) of the Regulations provides that stock is not subject to a substantial risk of forfeiture if it may be repurchased at less than fair market value only if the service provider is terminated for cause or for committing a crime. 14. Technically, vesting occurs when the stock becomes either (i) no longer subject to a substantial risk of forfeiture or (ii) transferable (free of a substantial risk of forfeiture). 15. The fair market value is determined taking into account only restrictions which by their terms will never lapse (referred to as ldquononlapse restrictionsrdquo). An example of a nonlapse restriction is an obligation to sell the stock at a formula price under a buy-sell agreement. 16. The fair market value is determined taking into account only nonlapse restrictions. 17. The consequences of the forfeiture rule may be even more significant if the corporation is an S corporation and the recipient has had to report a share of the corporationrsquos income without receiving a corresponding tax distribution. 18. That the amount payable by the service provider for the stock is the stockrsquos fair market value upon issuance does not negate the applicability of the Section 83 rules or the need to file a Section 83(b) election to nullify the consequences of vesting. See Alves v. Commissioner . 54 AFTR 2d 84-5281, 734 F.2d 478 (9th Cir. 1984). Thus, a Section 83(b) election is especially in order if the service provider is paying fair market value for restricted stock. 19. Absent a Section 83(b) election, the shares are not treated as being outstanding for S corporation qualification purposes until they have vested. 20. Regulations proposed in 2015 would eliminate the requirement of attaching a copy of the election to the recipientrsquos return. 21. Unlike options, restricted stock awards need not be issued at fair market value to avoid Section 409A. With a restricted stock award, the compensation event happens at issuance or vesting (depending on whether or not a Section 83(b) election is made) without the imposition of a Section 409A 20 penalty. 22. An option would have to have a fair market value exercise price (to qualify as an ISO andor avoid Section 409A), but the service provider would have no risk with respect to the stock until he or she were to exercise the option. 23. See Regulations Section 1.83-3(a)(2).